DNB Fund Norway Short Term Bonds

Andelsklasse

Invester i stabile renteinntekter med kort løpetid

DNB Fund Norway Short Term Bonds er et aktivt forvaltet rentefond som investerer i norske rentepapirer med kort løpetid. Fondet passer for deg som ønsker lav risiko og en mer stabil utvikling på sparepengene, samtidig som du får en potensiell høyere avkastning enn på en vanlig bankkonto.

Fondet investerer i rentepapirer med god kredittkvalitet, utstedt av banker, offentlige aktører og solide norske selskaper. Alle investeringene har minimum BBB– rating eller er inkludert i NBPs godkjente rentemarkedsunivers. Dette betyr at fondet kun investerer i verdipapirer med lav sannsynlighet for mislighold.

Fondets rentefølsomhet holdes svært lav, noe som innebærer at verdien svinger lite selv om rentenivået i markedet endrer seg. Fondet har også begrenset løpetid på investeringene, noe som gir deg som sparer større forutsigbarhet og mindre risiko.

Strenge rammer sikrer kvalitet og kontroll. Fondet har klare regler for hvilke papirer det kan investere i, og kun en mindre andel kan plasseres i ansvarlige lån eller bankinnskudd med bindingstid. Dette gjør at risikoen holdes på et lavt og oversiktlig nivå.

DNB Fund Norway Short Term Bonds passer for deg som ønsker en trygg og kortsiktig renteplassering, med begrenset risiko og investeringsunivers innenfor det norske markedet.

Hovedinvesteringsområder:
Rentepapirer med kort løpetid utstedt av norske banker, stat og kommune, statsforetak og solide private selskaper med høy kredittverdighet.

Hvorfor investere i dette fondet

DNB Fund Norway Short Term Bonds A (ACC) NOK

Kredittkvalitet

Andel av fondet med kredittrating A- eller bedre: 68%

Internasjonale normer og standarder

ESG-data er integrert i vårt porteføljestyringssystem, og brukes til å vurdere risiko og muligheter knyttet til ESG i investeringsbeslutninger.

DNB Fund Norway Short Term Bonds A (ACC) NOK

Gjennomsnittlig vurdering

Gjennomsnittlig kredittrating for fondet: A+/A

Bærekraftsindikator

Fondet fremmer, i tillegg til andre hensyn, miljørelaterte og sosiale aspekter gjennom sin investeringsstrategi.

Dialoger

Vi engasjerer oss i dialog med selskaper. Dialogen kan omhandle spesifikke problemstillinger knyttet til ESG (reaktiv dialog), eller på generelt grunnlag bidra til å påvirke selskaper i en mer bærekraftig retning (proaktiv dialog). Nærmere beskrivelse av retningslinjer for ansvarlige investeringer og eksklusjonsliste er tilgjengelig på: https://dnbam.com/en/responsible-investments/esg-overview-dnb-funds

Kredittrisiko: Utstederne av gjeldspapirene som fondet investerer i kan få problemer med å betjene sine låneforpliktelser. Renterisiko: Fondets verdi kan bevege seg motsatt av endringer i rentenivået. Konsentrasjonsrisiko: Fondets verdi kan påvirkes negativt av hendelse i en bestemt sektor/region. Likviditetsrisiko: Fondets investeringer kan blir vanskelig å verdsette/selge på ønsket tidspunkt. Derivatrisiko: Fondets verdi kan påvirkes negativt av uforutsette bevegelser i derivater som fondet investerer i. Bærekraftsrisiko: Fondets verdi kan påvirkes negativt av en hendelse knyttet til miljø, sosiale faktorer eller virksomhetsstyring i selskapene som fondet investerer i.

Standardsetting

Standardsetting er et viktig element i aktivt eierskap. Som en del av dette utvikler og publiserer vi forventningsdokumenter innen utvalgte fokusområder. Dokumentene brukes for å bidra til forbedring av standardene i markedet, og for å danne grunnlag for nærmere eierskapsdialog med enkeltselskaper.

ISIN: LU2856780130

Stemming

En måte å påvirke selskaper på en positiv måte er gjennom å stemme på generalforsamlinger. Våre retningslinjer for stemmegivning innebærer at vi skal stemme på alle generalforsamlinger på samtlige norske selskaper vi har investeringer i. Vi har valgt en systematisk tilnærming til å avgjøre hvilke internasjonale selskapers generalforsamlinger vi vil stemme på.

Juridisk informasjon

Dette dokumentet er markedsføringsmateriale. Investorer bør lese prospektet, nøkkelinformasjonsdokumentet (KID), halvårs- og årsrapporter, samt sammendraget av investorrettigheter før de tar en investeringsbeslutning. Engelske versjoner er tilgjengelige på www.dnbam.com under “Our Funds”, hos DNB Asset Management AS Dronning Eufemias gate 30, 0021 Oslo, Norge, eller hos forvaltningsselskapet FundPartner Solutions (Europe) S.A., 15, avenue John F. Kennedy, L-1855 Luxembourg. Lokale språkversjoner kan også være tilgjengelige. Ikke alle fond eller fondsandeler er tilgjengelige for salg i alle land. Dette materialet er ikke rettet mot, og heller ikke ment brukt av, noen person eller enhet i en jurisdiksjon hvor distribusjon ville være ulovlig. Skattebehandling avhenger av individuelle forhold og kan endres over tid. Henvisninger til rangeringer, ratinger eller priser er ingen garanti for fremtidig avkastning. Investering i fond innebærer finansiell risiko. Merk: Investering i fondet innebærer kjøp av andeler eller aksjer i fondet, ikke de underliggende investeringene. Utsteder: DNB Asset Management AS, autorisert og regulert av Finanstilsynet i Norge, og en del av DNB-konsernet. Sveits: Representant: FundPartner Solutions (Switzerland) S.A., Route des Acacias 60, CH-1211 Genève 73. Betalingsagent: Banque Pictet & Cie SA, Route des Acacias 60, CH-1211 Genève 73. USA: Fondsandeler kan ikke tilbys, selges eller overføres i USA. Sammendrag av investorrettigheter (engelsk): DNB SICAV (LU-fond): https://www.pictet.com/content/dam/www/documents/legal-and-notes/fundpartner-solutions/fps-summary-of-Investors-rights.pdf.coredownload.pdf Ingen deler av dette materialet kan kopieres eller distribueres uten skriftlig forhåndssamtykke fra DNB Asset Management AS.

Dette rentefondet har som mål å gi moderat avkastning på fondets investeringer på kort til mellomlang sikt, uten å ta unødig risiko. Fondet investerer i obligasjoner ustedt av foretak og finansinstitusjoner, hovedsakelig notert på børser og regulerte markeder i Norge. Fondet er aktivt forvaltet. Fondets investeringsbeslutninger er basert på langsiktig fundamental analyse, som innebærer grundig analyse av selskaper, markeder og andre markedsfaktorer som kan påvirke selskapenes utvikling.

SFDR-klassifisering

SFDR-klassifisering: Artikkel 8 Fondet fremmer, i tillegg til andre hensyn, miljørelaterte og sosiale aspekter gjennom sin investeringsstrategi.

Forvaltere

Idar Rydland

Ansvarlig forvalter

Idar begynte i selskapet juli 2005 som porteføljeforvalter for norske pengemarkedsfond. Han begynt i næringen i 1984 i DNB Markets med flere stillinger innen obligasjonsmegling og på emisjonssiden.

ESG-tilnærminger

Dialoger: Ja
ESG-integrering: Ja
Stemmegivning: Nei
Tematisk: Nei
Eksklusjoner: Ja
Innvelging: Nei

Betingelser

Tegningsgebyr: Ingen
Svingprising: Ja
Anbefalt sparehorisont: 1 år
Likviditet: Daglig; *Samme dag som dag for verdsettelse. **Per år Kilde: DNB Asset Management
Minstetegning: NOK 0,00
Innløsningsgebyr: Ingen
Suksesshonorar: Ingen
Forvaltningshonorar (årlig): 0.25%
Tegningsfrist: 11:59 CET; Betingelser

Risikoklasse (SRI 1-7)

Risikoskala fra 1 (laveste risiko) til 7 (høyeste risiko). Risikonivå 1 er ikke ensbetydende med en risikofri investering. Fondets plassering på skalaen er ikke fast, men vil normalt endre seg med tiden.

Informasjon

Fondskurs: NOK 108,80
Aktivaklasse: Rentefond
Akkumulerende / utbytteutdelende: Akkumulerende
Oppstart, andelsklasse: 17.12.2024
Industrifokus: På tvers av bransjer
Likviditetsfokus: Investment grade
Fond (kapital): NOK 4280,92 millioner
Markedsfokus: Norge
Legalstruktur: Verdipapirfond (UCITS)
Andelsklasse (kapital): NOK 4,61 millioner
Fondsindeks: NBP Liquidity Standard Index NOK
Opprinnelsesland: Luxembourg
Oppstart, fond: 17.12.2024
Investeringsprosess: Fundamentaldrevet forvaltning

Bærekraftsdata

Karbonintensitet; Indeks; Kilde: MSCI ESG Research og interne vurderinger. 2026 MSCI ESG Research LLC. Reproduced by permission. Basert på beholdning fra 30.09.2026.; Fond
ESG-score (fra 1 til 10): 6.27

Kumulativ avkastning

	Hittil i år	Siden oppstart	MTD	1 års
Fond	3,49 %	8,8 %	0,16 %	4,49 %
Ref.	3,62 %	8,61 %	0,17 %	4,64 %

Annualisert avkastning

	Siden oppstart	1 års
Fond	4,74 %	4,49 %
Ref.	4,83 %	4,64 %

Kalenderår

	Fond	Referanseindeks
2025	4,91 %	4,81 %
2024	0,22 %

Risikoinformasjon

	Fund
Number of bonds (issuers)	125(83)
Credit spread duration	1,33
Max drawdown	−0,13 %
Effective duration	0,16
YTM hedged portfolio (est.)	5,54 %

Kilde: DNB Asset Management * Disse nøkketallene beregnes 3 års rullerende basert på ukentlige avkastningsserier.

Eksklusjonskriterier (negativ screening)

I tillegg til normbaserte eksklusjoner, investerer ikke fondet i selskaper som opererer innenfor:

Tobakk (produksjon)

Kontroversielle våpen

Cannabis til rusformål

Pornografi (produksjon)

Alkohol ≥ 5% (produksjon)

Konvensjonelle våpen ≥ 5% (produksjon)

Kull ≥ 1% av inntektene + Absolutt kriterium

Kommersiell pengespillvirksomhet ≥ 5% (produksjon)

Olje ≥ 10% av inntektene

Oljesand ≥ 5% av inntektene

Ekskluderte selskaper

DNBs instruks for ansvarlige investeringer

Strømproduksjon > 100g CO2 e/kWh ≥ 50% av inntektene

Gass ≥ 50% av inntektene

Avkastning

DNB Fund Norway Short Term Bonds A (ACC) NOK: 108,8 (2026-10-14)
NBP Liquidity Standard Index NOK: 108,61 (2026-10-14)

Pris

DNB Fund Norway Short Term Bonds A (ACC) NOK: 108,8 (2026-10-14)

Rentedurasjon

DNB Fund Norway Short Term Bonds A (ACC) NOK: 0,16 (2026-10-14)
NBP Liquidity Standard Index NOK: 0,19 (2026-10-14)